Оценка экономических показателей деятельности страховых фирм

Содержание

Введение

• 1. Теоретические аспекты основных экономических показателей

1.1 Сущность и классификация основных экономических показателей

1.2 Методология оценки экономических показателей

• 2. Анализ показателей финансово-хозяйственной деятельности предприятия ОАО «Страховая компания «НАСКО»

2.1 Краткая характеристика предприятия

2.2 Анализ факторов влияющие на показателей основной деятельности

2.3 Анализ экономических показателей двух видов страхования

3. Основные направления улучшения финансовых результатов от реализации услуг

3.1 Пути повышения эффективности деятельности

3.2 Рекомендации по укреплению финансовой устойчивости страховой организации

Заключение

Список использованных источников и литературы

Введение

Важной составной частью государственной социально-экономической политики является совершенствование хозяйственной деятельности предприятий по удовлетворению потребностей народного хозяйства и населения страны, путем повышения эффективности использования, на базе существующих трудовых, материальных и финансовых ресурсов.

Совершенствование финансовых отношений предполагает вовлечение в хозяйственный оборот свободных финансовых ресурсов предприятия, населения и повышение эффективности их использования.

Прибыль играет важную роль в формировании доходов бюджета и создании рынков средств производства, предметов народного потребления и др.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия позволяет получить наибольшее число ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. Вот почему практически все пользователи финансовых отчетов предприятия используют методы финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов.

Одним из главных принципов рыночной экономики является рентабельность предприятия. Прибыль характеризует эффективность хозяйственной деятельности предприятия и является источником финансирования его дальнейшего развития.

Актуальность темы дипломной работы обусловлена тем, что финансовые результаты в страховой деятельности определяют не только привлекательность предприятия как такового, но также и эффективность работы и размеры прибыли предприятия. В связи с чем, вопросы улучшения использования полученных финансовых результатов страховой организации приобретает особое значение для экономического потенциала в страховой деятельности.

Изучение и обоснованность экономических показателей и методики их оценки значительное внимание уделили известные зарубежные и отечественные экономисты: Г.В. Савицкая «Анализ хозяйственной деятельности предприятия», Л.Л. Ермолович «Анализ хозяйственной деятельности предприятия», Л.Н. Чечевицына «Анализ финансово-хозяйственной деятельности».

Целью данного исследования является оценка факторов влияющих на изменение экономических показателей деятельности предприятия.

Раскрыть теоретические аспекты сущности экономических показателей деятельности предприятия:

- обосновать методологию оценки, влияния факторов на изменения экономических показателей;

- проанализировать изменения показателей прибыли;

- оценить факторы, влияющие на рентабельность деятельности предприятия;

- рассмотреть основные пути повышения деятельности страховых компаний;

- обосновать рекомендации по улучшению экономических показателей деятельности предприятия.

Основными теоретическими источниками исследования послужили труды известных отечественных и зарубежных ученых, к которым относятся: Л.Н. Чечевицына «Анализ финансово - хозяйственной деятельности», С.Н. Маркова «Планирование и анализ доходов и прибыли автотранспортного предприятия «Лайт ФРЭШ»», Л.Л. Ермолович «Анализ хозяйственной деятельности предприятия», В.П. Грузинов «Экономика предприятий и предпринимательство», В.И.Титов «Анализ и диагностика финансово - хозяйственной деятельности предприятия», Г.В. Савицкая «Анализ хозяйственной деятельности предприятия», а также отчетные данные ОАО «НАСКО» за 2007-2009 гг.

Объектом исследования является производственно-хозяйственная деятельность страховой компании ОАО «НАСКО».

Предметом исследования выступают экономические показатели деятельности предприятия.

В ходе выполнения дипломной работы используется следующие общеизвестные методы исследования финансовых результатов от реализации услуг: традиционные методы обработки информации (сравнение показателей за несколько лет с целью получения необходимой информации), методы детерминированного факторного анализа (для изучения влияния факторов на результаты хозяйствования и подсчета резервов): цепные подстановки, абсолютные разницы.

Результат данного исследования могут быть использованы при преподавании экономических дисциплин в среднеспециальных и высших учебных заведениях, а также при составление планов развития предприятия на будущие годы.

Структура дипломного исследования состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений.

Введение содержит обоснование актуальности темы, сформулированные цели, задачи, объекты, предмет и методы исследования.

В первой главе работы «Теоретические аспекты понятия анализа финансовых результатов» рассматривается сущность экономического анализа финансовых результатов. В ней на основе изучения работ вышеуказанных авторов излагаются основные аспекты в исследовании роли анализа в хозяйственной деятельности предприятия.

Дается краткая характеристика методик анализа финансовых результатов и их значимость. Эта глава служит теоретическим обоснованием следующих двух глав работы.

Вторая глава «Анализ финансовых результатов от реализации услуг в ОАО «НАСКО» посвящена непосредственно оценке финансовых результатов на конкретном предприятии.

В данной главе дается краткая характеристика исследуемого предприятия, анализируются показатели и факторы, влияющие на прибыль и рентабельность деятельности предприятия.

В работе предлагается и обосновывается пути повышения эффективности деятельности предприятия, с целью увеличения прибыли и рентабельности, а также производства расчет резервов увеличения этих показателей. Этот вопрос освещен в третьей главе работы «основные направления улучшения финансовых результатов от реализации услуг».

В заключении работы обобщены выводы и рекомендации по результатам, полученным в результате исследования.

Все проведенные мероприятия должны быть выгодны как предприятию, так и его работникам должны привести к определенному экономическому эффекту.

1 Теоретические аспекты основных экономических показателей

1.1 Сущность и классификация основных экономических показателей

Важнейшей категорией рыночной экономики является прибыль.

Рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социального и материального поощрения персонала. Прибыль является также важнейшим источником формирования доходов бюджета (федерального, республиканского, местного) и погашения долговых обязательств организации перед банками, другими кредиторами и инвесторами. Таким образом, показатели прибыли являются важнейшими в системе оценки результативности и деловых качеств предприятия, степени его надежности и финансового благополучия как партнера.

Прибыль -- это положительный финансовый результат деятельности организации. Отрицательный результат называется убытком.

Прибыль (убыток) -- это разница между всеми доходами организации и всеми ее расходами.[11, с.288]

С философской точки зрения прибыль можно определить так: «Это функция времени и вознаграждение за терпение».

Анализ каждого слагаемого прибыли предприятия имеет не абстрактный, а вполне конкретный характер, потому что позволяет учредителям и акционерам, администрации выбрать наиболее важные направления активизации деятельности организации.[13, с.304]

Прибыль - это часть чистого дохода, созданного в процессе производства и реализованного в сфере обращения, который непосредственно получают предприятия. Только после продажи продукции чистый доход принимает форму прибыли. Количественно она представляет собой разность между выручкой (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и внебюджетные фонды) и полной себестоимостью реализованной продукции. Значит, чем больше предприятие реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыли, тем лучше его финансовое состояние. Поэтому финансовые результаты деятельности изучаются в тесной связи с использованием и реализацией продукции.

Прибыль, точнее ее максимизация, выступает непосредственной целью производства в любой отрасли национальной экономики. Современные экономические дисциплины рассматривают прибыль как доход от использования факторов производства, т.е. труда, земли и капитала. Наряду с этим существует еще несколько определений прибыли:

- прибыль - плата за услуги предпринимательской деятельности;

- прибыль - плата за новаторство, за талант в управлении фирмой;

- прибыль - плата за риск, за неопределенность результатов предпринимательской деятельности. Риск может быть связан с выбором того или иного управленческого, научно-технического или социального решения, с тем или иным вариантом природно-климатических условий. Риск может быть связан и с непредсказуемыми обстоятельствами - стихийные бедствия, межнациональные межгосударственные конфликты и т.п. Результаты риска могут быть кардинально различны - большая прибыль и, наоборот, ее уменьшение и даже разорение фирмы.[11, с.289]

Для фирмы большое значение имеет размер прибыли. Абсолютная величина прибыли безотносительно к обороту или величине активов фирмы ничего не говорит. Поэтому величину прибыли за год сопоставляют или с годовым оборотом фирмы, или с ее капиталом.

Величина прибыли определяется как разница между денежной выручкой от реализации продукции и ее себестоимостью, т.е. разница между доходами и расходами:

Пр = ДВ - ПЗ, (1)

где Пр - размер прибыли от реализации продукции;

ДВ - размер денежной выручки от реализации продукции;

ПЗ - объем затрат на производство продукции.

Прибыль служит обобщающим показателем эффективности работы предприятия. Она является стимулом предпринимательства, основным ориентиром хозяйствования и опорой в конкуренции.

На предприятии могут сложиться следующие ситуации:

- если фактические затраты на производство и реализацию продукции оказались ниже цены, то производство продукции обеспечивает прибыль предприятия;

- если фактические затраты выше цены, то производство приносит убыток.

Вся полученная прибыль (доход от коммерческой деятельности за вычетом издержек производства и организации и НДС - налога на добавленную стоимость) носит название валовой прибыли.

Валовая прибыль в отличие от балансовой прибыли в составе внереализационных доходов и убытков учитывает уплаченные штрафы и пени (за исключением суммы штрафов и пени, перечисленных в бюджет и внебюджетные фонды). Это связано с тем, что согласно НК РФ предприятий объектом налогообложения является также и валовая прибыль. При распределении прибыли в первую очередь производятся платежи в бюджет и внебюджетные фонды в виде различных налогов и сборов. После уплаты налоговых отчислений, дивидендов по ценным бумагам и процентов за кредит у предприятия остается распределяемая прибыль, которой предприятие распоряжается по своему усмотрению.[1, с.287]

Различают следующие виды прибыли:

- бухгалтерская - часть дохода предприятия, которая остается от общей выручки после возмещения внешних издержек, т.е. платы за ресурсы поставщиков;

- экономическая (чистая) - то, что остается после вычитания из общего дохода предприятия всех издержек;

- балансовая - разница между выручкой от реализации продукции и суммой материальных затрат, амортизации и заработной платы.

Налог - это обязательные платежи, которые согласно законодательным актам в обязательном порядке подлежат уплате в установленные сроки и в определенных объемах. Основными налогами, взимаемыми с предприятий (организаций) в бюджет, являются: налог на прибыль (доход), налог на имущество, налог на добавленную стоимость (НДС), акцизы, плата за пользование природными ресурсами, в том числе за выбросы (сбросы) загрязняющих веществ в окружающую среду, земельный налог (плата за землю), экспортно-импортные таможенные пошлины, подоходный налог, транспортный налог и прочие налоги.[2, с.8]

Страховые взносы в государственные внебюджетные фонды - это отчисления в пенсионный фонд, фонды социального и медицинского страхования. Кроме того, согласно установленным законодательным актам для предприятий (организаций) являются общеобязательными сборы и налоги, перечисляемые в бюджет районов, поселков и городов, в частности, сбор на право торговли, налог на рекламу, сбор на парковку автотранспорта, налог на содержание жилищного фонда и объектов социально-культурной сферы и т. д. Таким образом, налоги, сборы и страховые взносы, уплачиваемые предприятиями, обеспечивают наполнение доходной части федерального, муниципального и местного бюджетов.[4, с.497]

Отчисления от прибыли предприятий в фонды и резервы вышестоящих организаций (консорциумов, холдингов) обусловлены экономической стратегией объединений. Нормативы этих платежей устанавливаются органами управления вышестоящих, организаций с учетом финансового состояния каждого предприятия. Прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и других платежей в бюджет, централизованные фонды и резервы вышестоящей организации, является чистой прибылью макроэкономических расчетах, отличие чистой прибыли от валовой прибыли трактуется иначе: прибыль до вычета потребления основного капитала называется валовой, после вычета потребления основного капитала - чистой.[2, с.7]

Целью любой предпринимательской деятельности является получение прибыли. Увеличения прибыли можно добиться следующими путями:

- повышение цены на товар;

- снижение себестоимости;

- увеличение объема производства и реализации продукции.

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль предприятие получает главным образом от реализации продукции, а также от других видов деятельности (сдача в аренду основных фондов, коммерческая деятельность на фондовых и валютных биржах и т.д.).

Финансовый результат деятельности предприятия выражается в изменении величины его собственного капитала за отчетный период. Способность предприятия обеспечить неуклонный рост собственного капитала может быть оценена системой показателей финансовых результатов. Обобщенно наиболее важные показатели финансовых результатов деятельности предприятия представлены в форме № 2 годовой и квартальной бухгалтерской отчетности.[15, с.138]

Показатели финансовых результатов (прибыли) характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия и укрепления его финансовых отношений со всеми участниками коммерческого дела.

Объем реализации, величина прибыли, уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и коммерческой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования.

Основными задачами анализа финансовых результатов деятельности являются:

- систематический контроль за выполнением планов реализации продукции и получением прибыли;

- определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на объем реализации продукции и финансовые результаты;

- выявление резервов увеличения объема реализации продукции и суммы прибыли;

- оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения объема реализации продукции, прибыли и рентабельности;

- разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

Показатели рентабельности характеризуют финансовые результаты и эффективность деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных позиций и группируются в соответствии с интересами участников экономического процесса, рыночного обмена.

Показатели рентабельности являются важными характеристиками факторной среды формирования прибыли предприятий. Поэтому они обязательны при проведении сравнительного анализа и оценке финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования.[39, с.154]

Основные показатели рентабельности можно объединить в следующие группы:

показатели рентабельности капитала (активов);

показатели рентабельности продукции;

показатели, рассчитанные на основе потоков наличных
денежных средств.

Все эти показатели могут рассчитываться на основе балансовой прибыли, прибыли от реализации продукции и чистой прибыли.

Первая группа показателей рентабельности формируется как отношение прибыли к различным показателям авансированных средств, из которых наиболее важными являются: все активы предприятия; инвестиционный капитал (собственные средства + долгосрочные обязательства); акционерный (собственный) капитал.[7, с.505]

Несовпадение уровней рентабельности по этим показателям характеризует степень использования предприятием финансовых рычагов для повышения доходности: долгосрочных кредитов и других заемных средств.

Данные показатели специфичны тем, что отвечают интересам всех участников бизнеса предприятия. Например, администрацию предприятия интересует отдача (доходность) всех активов (всего капитала); потенциальных инвесторов и кредиторов -- отдача на инвестируемый капитал; собственников и учредителей - доходность акций и т.д.

Рентабельность собственного (акционерного) капитала зависит от изменения уровня рентабельности продукции, скорости оборота совокупного капитала и соотношения собственного и заемного капитала. Изучение подобных зависимостей имеет большое значение для оценки влияния различных факторов на показатели рентабельности. Из приведенной зависимости следует, что при прочих равных условиях отдача акционерного капитала повышается при увеличении доли заемных средств в составе совокупного капитала.[6, с.132]

Концепция рентабельности, исчисляемой на основе притока денежных средств, широко применяется в странах с развитой рыночной экономикой. Она приоритетна, потому что операции с денежными потоками, обеспечивающие платежеспособность, являются существенным признаком «здоровья» финансового состояния предприятия.

Доходность производства продукции рассматривается как произведение коэффициента производительности ресурсов и коэффициента соотношения цен единицы продукта и единицы ресурса. Последнее соотношение обычно называют финансовой производительностью (дефлятором) цены, потому что оно характеризует меру возмещения дополнительных затрат в цене реализуемой продукции в результате повышения себестоимости (затрат ресурсов за счет роста цен на ресурсы).

Если представить взаимосвязь данных показателей в индексной форме, то появится возможность обычными методами факторного анализа дать количественную оценку влияния промышленной и финансовой производительности на доходность предприятия и прибыль.

Крупные предприятия главное внимание обращают на проблемы контроля за изменениями промышленной производительности и стараются снижать роль внешнего фактора (финансовой производительности). Дело в том, что одним из условий процветания предприятия является расширение рынка сбыта продукции за счет снижения цены на предлагаемые товары. Поскольку этот процесс не сопровождается снижением цен на потребляемые ресурсы, то роль дефлятора цены в формировании доходности предприятия понижается. Это естественным образом переключает сферу усилий руководства на контроль за изменениями промышленной производительности, т.е. за внутренними факторами: снижение материалоемкости и трудоемкости продукции, повышение отдачи основных средств (машин, оборудования и так далее).[9, с. 212]

Показатели рентабельности более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Их применяют для оценки деятельности предприятия и как инструмент инвестиционной политики и ценообразования.[13, с.306]

Рентабельность производственной деятельности (окупаемость издержек) исчисляется по формуле (2):

где Р3 - рентабельность производственной деятельности;

ПЧ - чистая прибыль;

З - затраты.

Она показывает, сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции. Может рассчитываться в целом по предприятию, отдельным его подразделениям и видам продукции. [21, с.18]

Рентабельность продаж рассчитывается делением прибыли от реализации продукции, работ и услуг на сумму полученной выручки, согласно формуле (3). Характеризует эффективность предпринимательской деятельности: сколько прибыли имеет предприятие с рубля продаж. Широкое применение этот показатель получил в рыночной экономике. Рассчитывается в целом по предприятию и отдельным видам продукции.

Таким образом, многообразие показателей рентабельности определяет альтернативность поиска путей ее повышения. Каждый из исходных показателей раскладывается в факторную систему с различной степенью детализации, что задает границы выявления и оценки производственных резервов.[22, с.189]

1.2 Методология оценки экономических показателей

В рыночных условиях повышается ответственность и самостоятельность предприятия в выработке и принятии управленческих решений по обеспечению эффективности их деятельности, по достижению высоких финансовых результатов. Рассматривая значимость и важность этого направления финансового анализа для страховых организаций, остановимся прежде всего на экономической природе финансового результата.

Финансовый результат страховой организации - экономический итог финансово-хозяйственной деятельности страховщика за отчетный период в форме прибыли или убытка, отражающий успех или неудачу бизнеса, как в количественном, так и в качественном выражении.

Конечный финансовый результат деятельности страховщиков слагается из доходов от проведения страховых, инвестиционных и финансовых операций, уменьшенных на сумму расходов по всем названным операциям. Финансовый результат (прибыль или убыток) является обобщающим качественным показателем деятельности страховой организации.[18, с.136]

В условиях рынка страховщики осуществляют не только страховые операции, но ряд других операций, свойственных любому хозяйствующему субъекту. Таким образом, финансовый результат деятельности страховой организации представляет собой совокупный итог страховых, инвестиционных, финансовых и других операций. И следовательно, полноценный анализ финансового результата предполагает изучение результатов каждого вида деятельности страховщика и факторов, влияющих на них, что должно найти отражение в системе показателей финансового состояния страховщика.

Анализ финансовых результатов деятельности страховщика позволяет не только подвести итоги его работы за этот отчетный период, но и определить перспективы его развития. Положительный финансовый результат способствует повышению потенциала страховой организации, его финансовой устойчивости поскольку часть полученной прибыли может быть направлено на увеличение размера собственного капитала. Отрицательно финансовый результат означает, как правило, уменьшение величины собственных средств, за счет которых обычно покрываются убытки. Последним случаем важно понят, с чем связано убытки - или со случайным с течением обстоятельств (например, с более высокой по сравнению со средней статистической величиной страховых выплат), или это закономерность, и необходимо принять необходимые меры (повышение тарифных ставок, изменение структуры страхового портфеля, корректировки инвестиционной политики и т.п.).

Анализ финансовых результатов позволяет выявить причинно-следственною связь изменений основных показателей финансовой устойчивости с технологией страхового процесса, осуществляемый тем или иным страховщиком. Следует отметить, что воздействие отдельных факторов часто происходит достаточно сложным путем. Так, инфляция, обесценивая обязательства способствует повышению платежеспобности, а обесценивая собственные средства, - понижению платежеспособности. Общее воздействие на платежеспособность будет зависит от соотношения собственных средств и обязательств. При этом важно учесть воздействие инфляции на расходы по ведению дела, прибыль, рост собственных средств, на обусловленные ею изменения спроса на страховые услуги, объем операций и т.д. Ту же сложность и опосредованность воздействия можно видеть напримере, финансового результата деятельности страховой организации, в которой сам формируется под влиянием разнообразных факторов внешнего и внутреннего порядка и четко проявляется при особенностях определения налогооблагаемой базы для уплаты налога на прибыль страховщиками.

При подведении итогов хозяйственной деятельности страховой организации финансовый результат определяется за один год, при оценки эквивалентности страховщика и страхователя - за тот период, который был принят за основу при расчете тарифа. Финансовый результат (прибыль или убыток) страховой организации выявляется путем сопоставления доходов и расходов страховщика.[18, с.89]

Доходом страховщика называется совокупная сумма денежных поступлений на его счета в результате осуществления им страховой и иной не запрещенной законодательством деятельности. К расходам страховой организации относятся затраты, связанные с осуществлением её деятельности по видам операций. Определение расходов и доходов страховых организаций регламентируется ст.293 и 294 гл. 25 Налогового кодекса РФ. Так, в соответствии со ст.293 Налогового кодекса РФ, к доходам страховых организаций относятся:

- доходы от страховой деятельности:

1) страховые премии (взносы) по договорам страхования, сострахования и перестрахования. При этом страховые премии (взносы) по договорам сострахования включаются в состав доходов страховщика (состраховщика) только в размере его доли страховой премии, установленной в договоре сострахования;

2) суммы уменьшения (возврата) страховых резервов, образованных в предыдущие отчетные периоды с учетом изменения доли перестраховщиков в страховых резервах;

3) вознаграждение и тантьемы (форма вознаграждения со стороны перестраховщика) по договорам перестрахования;

4) вознаграждение от страховщиков по договорам сострахования;

5) суммы возмещения перестраховщиками доля страховых выплат по рискам, переданным в перестрахование;

6) суммы процентов на депо премий по рискам, принятым в перестрахование;

7) доходы от реализации пришедшего к страховщику в соответствии с действующим законодательством права требования страхователя (выгодоприобретателя) к лицам, ответственным за причиненный ущерб;

8) сумма санкций за неисполнение условий договоров страхования, признанные должнику добровольно либо по решению суда;

9) вознаграждения за оказание услуг страхового агента, брокера;

10) вознаграждения, полученные страховщиком за оказание услуг сюрвейера (осмотр принимаемого в страхование имущества и выдачу заключений об оценки страхового риска) и аварийного комиссара (определение причин, характера и размера убытков при страховом событии);

11) сумма возврата части страховых премий взносов по договорам перестрахования в случаи их досрочного прекращения;

12) другие доходы, полученные при осуществлении страховой деятельности;

- доходы от инвестиционной деятельности:

1) доходы от размещения средств страховых резервов и собственных средств;

2) прочие доходы;

- доходы от финансовой и иной деятельности:

1) суммы, поступившие в погашение дебиторской задолженности списанной предыдущие периоды на убытки;

2) списанная кредиторская задолженность;

3) проценты к получению;

4) другие виды доходов и поступлений, относимые в соответствии с действующим законодательством на финансовые результаты.

Следует отметить, что существуют различные классификации расходов в страховой организации и различные трактовки понятия себестоимости страховых операций.

Себестоимость страховых операций в широком смысле означает совокупность всех затрат страховщика на оказания страховой услуги, как непосредственных - страховых выплат и расходов на веление дела, так и различных отчислений предусмотренных действующим законодательством. Под себестоимостью в узком смысле понимаются расходы страховой организации на ведение дела.[28, с.355]

В состав и структур расходов страховщика определяют два экономических процесса: погашение обязательств перед страхователями и финансирование деятельности страховой организации. В связи с этим в страховом деле принято следующая классификация расходов:

- расходы на выплату страхового возмещения и страховых сумм;

- отчисления и резервы взносов;

- отчисления на предупредительные мероприятия;

- расходы на ведения дела предназначенные для финансирования деятельности страховой организации. Состав расходов на ведение дела в российских страховых организациях также регламентируется Налоговым кодексов РФ.[35, с.603]

Таким образом, к расходам страховой организации относятся расходы, понесенные при осуществление страховой деятельности:

- сумма отчисления в страховые резервы (с учетом изменения доли перестраховщиков страховых резервах), формируемые в соответствии с законодательством о страховании в порядке, установленном федеральным органом исполнительной власти по надзору за страховой деятельностью;

- страховые выплаты по договорам страхования, сострахования и перестрахования: выплат рент, аннуитетов, пенсий и прочие выплаты, предусмотренные условиями договора страхования;

- суммы страховых премий (взносов) по рискам, переданным в перестрахование. Данные положения настоящего подпункта применяются к договорам перестрахования, заключенным российскими страховыми организациями с российскими и иностранными перестраховщиками и брокерами;

- вознаграждения и тантьемы по договорам перестрахования;

- cуммы процентов на депо премий по рискам, переданным перестрахование;

- вознаграждения состраховщику по договорам сострахования;

- возврат части страховой премий (взносов), а также выкупных сумм по договорам страхования, сострахования и перестрахования в случаях, предусмотренных законодательством и (или) условиями договора;

- вознаграждения за оказание услуг страхового агента и (или) страхового брокера;

- расходы по оплате организациями или отдельным физическим лицами оказанных ими услуг, связанных со страховой деятельностью, в том числе:

1) услуг актуариев;

2) медицинского обследования при заключении договоров страхования жизни и здоровья, если оплаты такого медицинского обследования в соответствии с договорами осуществляется страховщиком;

3) детективных услуг, выполняемых организациями, имеющими лицензию на ведение указанной деятельности, связанных с установлением обоснованности страховых выплат;

4) услуг специалистов (в том числе экспертов, сюрвейеров, аварийных комиссаров, юристов), привлекаемых для оценки страхового риска, определения страховой стоимости имущества и размера страховой выплаты, оценки последствий страховой случаев, урегулирования страховых выплат;

5) услуг по изготовлению страховых свидетельств (полисов), бланков строгой отчетности, квитанций и иных подобных документов;

6) услуг организаций за выполнение ими письменных поручений работников по перечислению страховых взносов из заработной платы путем безналичных расчетов;

7) услуг организаций здравоохранения и других организаций по выдаче справок, статистических данных, заключений и иных аналогичных документов;

8) инкассаторских услуг;

- другие расходы, непосредственно связанные со страховой деятельностью.[33, с.483]

С составе расходов по страховой деятельности особое место занимают расходы на ведение дела, которые включают в себя расходы на оплату труда, хозяйственные и канцелярские расходы, расходы на командировки, операционные и другие расходы. Источником финансирования расходов на ведение дела (РВД) является нагрузка в структуре страхового тарифа.

Расходы на ведение дела классифицируются по различным признакам. В зависимости от функций затрат в процессе хозяйственной деятельности и в соответствии со структурой отчета о прибылях и убытках страховой организации расходы на ведение дела делятся на следующие группы:

- операционные расходы (расходы, непосредственно связанные с заключением и исполнением договора страхования);

- расходы, связанные с инвестиционной деятельностью;

- Управленческие расходы (расходы, не связанные непосредственно с предоставлением страховой защиты).

По существу затрат расходы при ведения дела можно подразделить расходы по оплате труда, отчисления в государственные внебюджетные социальные фонды, расходы на подготовку персонала, хозяйственные расходы и т.д.[38, с.116]

По времени возникновения расходы на ведения дела подразделяется на:

- расходы, предшествующие заключению договора страхования (сбор статистической информации, затраты на изготовление бланков);

- расходы, возникающие на стадии заключения договора страхования (аквизационные расходы);

- расходы, проводимые в течение срока действия договора (затраты по передачи риска перестрахование);

- расходы, возникающие при наступление страхового случая (расходы по расследованию и урегулированию страхового случая).

В составе расходов выделяются постоянные, которые относятся ко всему портфелю заключенных договоров страхования и на переменные, которые могут отнесены на отдельный вид или договор страхования.

В мировой практике расходуют на ведение дела подразделяются на:

- аквизационные - расходы, которые производятся с целью заключения новых договоров страхования;

- инкассовые - расходы на оплату труда работников страховой компании за сбор страховых платежей и обслуживания страхователей;

- ликвидационные - производятся после наступления страхового случая и включает в себя оплату услуг специалистов (сюрвейеров, аварийных комиссаров, юристов и т.д.) по оценки ущерба и определению величины страховой выплаты; расходы связанные с урегулированием ущерба; транспортный и судебные расходы и т.д.;

- управленческие - расходы, связанные собственно с управлением страховой организацией, они включают в себя оплату труда административно - управленческого персонала, отчисления в государственные внебюджетные социальные фонды, административно-хозяйственные расходы, оплату консультационных, информационных и аудиторских услуг, расходы на рекламу и публикацию годовой отчетности, оплату услуг банка и т.д.

До определения финансовых результатов проводятся специальные расчеты сумм отчисления в страховые резервы, а также сумм возврата страховых резерв, отчисленных в предыдущие периоды. Страховая организация не должна стремится к получению сверхприбыли от страховых операций, поскольку этим нарушается принцип эквивалентности взаимоотношений страховщика и страхователя. Более того, страховом деле сам термин «прибыль» достаточно условен, так как страховой организации не создают национальный доход, а лишь участвуют в его перераспределении.

Как отмечалось, задача анализа финансовых результатов деятельности страховой организации заключается в выявлении не только конечного финансового результата, но и факторов, его обусловивших, а также в определении резервов увеличения доходов от основной (страховой) и инвестиционной деятельности.[35, с.445]

Финансовый анализ целесообразно начинать с рассмотрения формы №2-страховщик «Отчет о прибылях и убытках страховой организации», где количественно определены основные факторы конечных финансовых результатов деятельности страховщика. Концептуально финансовый результат деятельности страховой организации можно представить в виде формулы (4):

П(У) = Д - Р, (4)

где П(У) - прибыль (убыток);

Д - доходы;

Р - расходы страховщика.

При этом доходы страховщика рассчитываются по формуле (5):

Д = Дс.о + Ди.о + Дф.и, (5)

где Дс.о - доходы по страховым операциям;

Ди.о - доходы по инвестиционным операциям;

Дф.и - доходы по финансовым операциям.

Расходы страховой организации рассчитывается по формуле (6):

Р = Рс.о + Ри.о + Рф.о, (6)

где Рс.о - расходы по страховым операциям;

Ри.о - расходы по инвестиционным операциям;

Рф.о - расходы по финансовым операциям;

В методике финансового анализа подчеркивается необходимость изучения реального результата страховых, финансовых, инвестиционных операций. Реальный результат деятельности страховщика представляет собой сальдо по всем видам операций за год. Сальдо по каждому виду деятельности может колебаться от прибыли до убытка, под воздействием различных внешних и внутренних обстоятельств, причем эти колебания не взаимообусловлены.

Разделы I и II, а также строки 070, 170, 180-190 формы №2-страховщик содержат по сути факторное разложение маржинального дохода по страховым и инвестиционным операциям. Первичное факторное разложение исходит из двух каналов формирования дохода:

- дохода от страховых операций (полученные страховые премии минус сопряженные затраты);

- доходы от инвестиционных операций (размещение средств страховых резервов минус сопряженные затраты).

При этом в отчете страховщик разграничивает доход от инвестирования средств страховых резервов по договорам страхования жизни и средств по договорам страхования иным, чем страхование жизни. В свою очередь, нетто-премия определяется как разница брутто-премии и переменных затрат по данному направлению деятельности (объем страховых премий, отданных в перестрахование; оплаченные убытки; изменения страховых резервах; расходы по ведению страховых операций). Чистый доход по инвестициям рассчитывается как разница валового дохода по инвестициям и величины затрат, сопряженных с инвестиционной деятельностью.

Отметим в этой связи специфику формы №2-страховщик. Если результат от операций по страхованию жизни с экономической точки зрения представляет собой маржинальный доход по страхованию жизни, то результат от операций страхования иного, чем страхование жизни является нетто-комиссией страховщика по прочим видам страхования. Для получения величины маржинального дохода по видам страхования иным, чем страхование жизни, следует к величине нетто-комиссии добавить величину чистого инвестиционного дохода.[37, с.4]

К побочным (нерегулярным) каналам доходов и расходов относятся:

- операционные доходы и расходы, кроме сопряженных с инвестициями;

- внереализационные доходы и расходы;

- чрезвычайные доходы и расходы.

Факторный анализ финансовых результатов следует проводить на основе принципа «затраты-генераторы затрат (показатели объема - валового дохода)» по отдельным направлениям деятельности страховой организации. При этом взаимосвязь затрат и валового дохода (генератора затрат) количественно устанавливается через показатель маржинального дохода (разницы валового дохода и затрат) по направлениям деятельности страховщика.

Общая формула факторного разложения конечных финансовых результатов деятельности страховой организации может быть выражена как общий маржинальный доход, т.е. как совокупность маржинальных доходов по страховым, инвестиционным и финансовым операциям:

П(У) = 0, (7)

где П(У) - прибыль (убыток);

0 - совокупный маржинальный доход по страховым, инвестиционным и финансовым операциям, рассчитывается по формуле (8):

0 = МДс.о + МДи.о + МДф.о, (8)

где МДс.о - технический результата (выручка страховщика) по страховым операциям;

МДс.оЖ = СПн + ДИЖ - ОУн + ИРСЖн - РВСОн - РИЖ, (9)

МДс.оИЖ = СПн + ИРНПн - СУн + ИДР - ОРПМ -ОФПБ -РВСОн (10)

где МДс.оЖ - маржинальный доход по страхованию жизни;

МДс.оИЖ - маржинальный доход по страхованию иному, чем страхование жизни;

СПн - страховые премии (взносы) по видам страхования - нетто-перестрахование;

ДИЖ - доходы по инвестициям по страхованию жизни;

ОУн - оплаченные убытки (страховые выплаты) - нетто-перестрахование;

ИРСЖн - изменение резервов по страхованию жизни - нетто-перестрахование;

РВСОн - расходы по ведению страховых операций по видам страхования - нетто-перестрахование; РИЖ - расходы по инвестициям по страхованию жизни;

ИРНПн - изменение резерва незаработанной премии - нетто-перестрахование;

СУн - состоявшиеся убытки - нетто-перестрахование;

ИДР - изменение других резервов;

ОРПМ - отчисления в резерв предупредительных мероприятий;

ОФПБ - отчисления в фонды пожарной безопасности);

МДи.о - сальдо по инвестиционным операциям рассчитывается по формуле (11):

МДи.о = ДИ - РИ, (11)

где ДИ - доходы по инвестициям;

РИ - расходы по инвестициям от операций страхования иным, чем страхование жизни).

МДф.о - сальдо по финансовым операциям, рассчитывается по формуле (12):

МДф.о = ОД - ОР + ВРД - ВРР - УР, (12)

где ОД - операционные доходы, кроме связанных с инвестициями;

ОР - операционные расходы, кроме связанных с инвестициями;

ВРД - внреализационные доходы, кроме дооценки финансовых вложений;

ВРР - внереализационные расходы, кроме дооценки финансовых вложений;

УР - управленческие расходы).[39, с.159]

Положительный финансовый результат деятельности страховщика обусловлен прежде всего финансовой устойчивостью страховой организации, т.е. его достижение во многом зависит от управления факторами, обеспечивающими стабильное финансовое состояние страховщика.

После анализа отчета о прибылях и убытках переходят к рассмотрению бухгалтерского баланса страховой организации, обращая особое внимание на оценку экономического потенциала и показателей финансовой устойчивости страховщика.

2 Анализ показателей финансово-хозяйственной деятельности предприятия ОАО «Страховая компания «НАСКО»

2.1 Краткая характеристика предприятия

ОАО «НАСКО» создана в феврале 1992 года на Правления государственного страхования РФ.

Юридический адрес ОАО «НАСКО»:

420094, г. Казань, ул. Чуйкова, 2, блок «б».

Единая система ОАО «НАСКО» включает:

Основное общество ОАО «НАСКО», имеющее 76 Территориальных управлений (на правах филиалов);

80 дочерних страховых открытых акционерных обществ, действующих почти во всех субъектах Российской Федерации. Общая сумма вложений ОАО «НАСКО» в уставные капиталы дочерних страховых акционерных обществ составляет около 14 млн. долларов США. Дочерние страховые общества в свою очередь имеют более 2 тысяч филиалов в районах и городах.

Общая численность занятых в основном обществе ОАО «НАСКО» составляет 1718 штатных сотрудников. В филиалах ОАО «НАСКО» и агентствах работают 3896 страховых агентов. В дочерних страховых обществах ОАО «НАСКО» работают 18564 штатных сотрудников и 37412 агентов. Суммарная численность занятых по системе ОАО «НАСКО» составляет более 20 тыс. штатных работников и 41,4 тыс. агентов.

Совокупный уставный капитал системы ОАО «НАСКО» на 01.01.2009 составлял 390,3 млн. руб., на середину 2009 года - 435 млн.руб.

Основными уставными видами деятельности ОАО «НАСКО» является страхование и перестрахование. Страховую деятельность Компания осуществляет на основе лицензии Министерства Финансов РФ №2268Д и №2269В от 5 ноября 1999 года. В соответствии с данными лицензиями Компания осуществляет операции:

По личному страхованию: добровольное страхование жизни; добровольное страхование от несчастных случаев и болезней; добровольное медицинское страхование; обязательное страхование от несчастных случаев и болезней.

По имущественному страхованию: добровольное страхование средств наземного, воздушного и водного транспорта, страхование грузов, иных видов имущества и финансовых рисков.

По страхованию ответственности: добровольное страхование ответственности владельцев автотранспортных средств, гражданской ответственности перевозчика, предприятий - источников повышенной опасности, по страхованию гражданской ответственности эксплуатирующих организаций - объектов использования атомной энергии, добровольному страхованию профессиональной ответственности (медицинской деятельности, строителей, риэлторов), страхованию гражданской ответственности юридических лиц, осуществляющих деятельность в качестве таможенного брокера, страхованию ответственности за вред, причиненный вследствие недостатков продукции, страхованию ответственности судовладельцев перед третьими лицами.

ОАО «НАСКО» имеет также лицензию на право осуществления обязательного государственного страхования жизни и здоровья военнослужащих, граждан, призванных на военные сборы; лиц рядового и начальствующего состава органов внутренних дел РФ; сотрудников учреждений и органов уголовно-исполнительных системы и сотрудников федеральных органов налоговой полиции.

Дочерние страховые общества ОАО «НАСКО» работают как на основании собственных лицензий Департамента по надзору за страховой деятельностью Минфина РФ, так и на основании лицензии ОАО «НАСКО» (по договорам поручения). Территориальные управления (филиалы) осуществляют деятельность на основании единой лицензии ОАО «НАСКО».

Компанией сформирован сбалансированный портфель страховых взносов. Страхование имущественных интересов населения, связанное с обеспечением страховой защиты собственности граждан и возможным наступлением ответственности за причинение вреда жизни, здоровью и имуществу третьих лиц, по-прежнему остается в числе приоритетных направлений деятельности ОАО «НАСКО». Общий объем страховых взносов, полученных по добровольному страхованию имущества населения, составил за 2008 год 2,3 млрд.руб. Наиболее быстрыми темпами развивались операции по страхованию ответственности индивидуальных владельцев транспортных средств, поступления страховых взносов по которым увеличились в 2 раза.

Компания расширила свое присутствие на рынке страхования корпоративных рисков. Объем страховых взносов по страхованию имущества предприятий и организаций по системе ОАО «НАСКО» за 2009 год увеличился более чем в 1,9 раза и составил 555 млн. руб. Рост объема взносов по страхованию различных видов ответственности юридических лиц составил 287%. Клиентами системы ОАО «НАСКО» являются более 82 тысяч предприятий и организаций в различных отраслях производственной деятельности по всей территории России. Число заключенных договоров с юридическими лицами за 2 года возросло в 1,75 раза.

Компания постоянно проводит мероприятия, направленные на совершенствование структуры портфеля по добровольному рисковому личному страхованию. Активно развиваются операции по добровольному страхованию от несчастных случаев, как по корпоративным отраслевым программам, так и по индивидуальным страховым контрактам. Объем страховых взносов по страхованию от несчастных случаев увеличился за 2 года более чем в 1,7 раза. Одновременно Компания приступила к проведению операций на новом для себя рынке добровольного медицинского страхования. Объем взносов по данному виду страхования за 2 года возрос более чем в 4 раза.

За 2008 год по системе ОАО «НАСКО» страховые выплаты по всем видам прямого страхования составили 1,35 млрд. руб. В 2009 году страховые выплаты превысили 1,7 млрд. руб. Основные выплаты приходятся на операции по страхованию имущества граждан и корпораций.

На национальном рынке перестраховочная премия размещается между надежными долговременными партнерами Компании по перестрахованию: “Ингосстрах”, “РОСНО”, “Ренессанс Страхование”, “Интеррос-Согласие”, “РЕСО-Гарантия”, “Военно-страховая компания”. Основными контрагентами по перестрахованию является также “Русское перестраховочное общество”, Мюнхенское и Кельнское перестраховочные общества (Германия), СК “Эверест” (США), ПК “SKOR” (Франция), St.Paul Re.

Страховые резервы Компании в целях выполнения обязательств по договорам и получения дополнительных доходов размещаются в наиболее ликвидные финансовые инструменты. Инвестиционный портфель Компании включает государственные ценные бумаги, ценные бумаги компаний - лидеров российского фондового рынка, корпоративные ценные бумаги, банковские финансовые инструменты и недвижимое имущество.

Компания имеет договора стратегического партнерства с ведущими национальными банками, такими как ОАО “Сбербанк”, ОАО “Альфа-банк”, ОАО “Росбанк”, а также крупными региональными банками. ОАО «НАСКО» сотрудничает с рядом инвестиционных компаний и паевыми фондами.

Эффективное управление инвестиционной деятельностью в Компании, включая контроль лимитов риска, устанавливаемых на финансовые инструменты и контрагентов, позволили в течение 2008 года улучшить качество инвестиционного портфеля в направлении увеличения доли ликвидных активов, имеющих рыночную оценку.

2.2 Анализ показателей влияющие на показателей основной деятельности

На основании теоретического материала, изученного в первой главе данной работы, рассмотрим анализ формирования финансового результата, а также проведем факторный анализ финансового результата деятельности Открытого акционерного общества «НАСКО» за анализируемый период 2007-2009 гг.

Учитывая то, что финансовый результат представляет совокупность маржинальных доходов по страховым, инвестиционным и финансовым операциям, проведем факторный анализ каждой из составляющих финансового результата.

Рассмотрим анализ маржинального дохода по страховым операциям предприятия.

Для анализа маржинального дохода по страховым операциям используются данные форм №2-страховщик «Отчет о прибылях и убытках», приведенных в приложениях А-В за период 2007-2009 гг.

Для этого составим аналитическую таблицу 2.1.

Таблица 2.1 - Анализ формирования маржинального дохода по страховым . операциям